散文随笔---期货龙听网

对于一些技术层面的投资策略的思考与构想

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我从事这一行也有不短的时间了,有时感到这一行业真的很累,很多时候为了寻找一个投资的机会耗费很长的时间,最后还有可能是一项失败的投资,而又不得不一次次的寻找,和失败.前几天看一些算是操作高手的文章吧,他们一年操作一到两次,多的也不过五六次,所以有时候很想得到他们的教导,想俯一下所谓的高手们是怎么操作的,但是到现在为止我还没有看到过一个高手,或者说操作起来能稳定的盈利的人,也许是本浅陋,也许是本人见识少,到现在为止我还没有见过一个值的我尊敬的人物.刚进这一行时也遇到过一个朋友做的不错的,但是很可惜,老天没有给它五百年,甚至一百年也没有,他的离去使我在通向成功的路上又陷入迷茫.

渐渐的感觉这一行业一是猜不透,二是没有一个定性的程式可以运用.所以有很多时候我盈利了但是分不清是我的水平的或者说是我的努力的成功还是仅是一个小小的幸运.当我多次小小的盈利被一次大的损失击溃时才发现原来我从来就不曾学到中掌握到真正的投资盈利的方式.一直也不过是自己安慰自己.

有时看书学习投资的技巧,看的头都大了,就想是不是投资就真的是这么累的?一种生活或者说是谋生的手段我也知道不可能很简单,但是是不是真的就难到连从业这个市场上的人也不知道该如何去做呢?又或者说就连从业这个市场的专业人士也要累的不知所以,若是这一行业真的是这个样子,那么也未免太让人失望了.

有时自己也想过其实做一个业余的投资者是最合适的,一是投资机会的稀少性使得我可以将大部分的时间用在正式的工作上,这样就是市场一年都没有一次操作的机会我也不会失望,因为我并没有放弃自己的事业,二是专业的投资,有时代价是很大的,最主要的代价是你要靠这个市场来谋生,你要定期的从市场上赚些钱回家吃饭,付房租,给老婆孩子生活费,但是投资市场一个最大的特点就是不确定性,你也许在最需要钱的时候偏偏让你发生了损失,也许在你最艰难的时候,它让你损失了所有的资金.有些朋份你是赚钱的有些朋份你是赔钱的,但是他们有时是随机的,所以你也不能确定什么时候能赚什么时候能赔.当你进场后,你的筹码在市场里随价格上下波动你的所得也在波动中忽大忽小,但是你一旦入场你会发现你对它的控制接近于0,你能做的是确认一下什么价位你的亏损是受不了的你要出场,在什么价位时你感觉盈利的差不多了你要平仓了,在这两者之间的其它时间内你无法控制市场,甚至你都无法影响到他的运行.

这种对价格波动的无法控制也许就是为什么很多的人认为投资与赌博并没有什么区别,都是把自己的筹码压上,然后都不能控制它,我们是输是盈在随后的揭牌时就得到结果,在无法控制价格方面他们确实是很大的相似性,这个谁也不能否认.我有时也能感觉得到,我单子进场了,眼看着它在市场价格的波动中上上下下,我什么也不能做,只能看着它看着它.

有一点我能控制就是什么时候下单和什么情况下下单.什么时候下单与赌博并没有什么优势的地方,即使你到赌城去,也不会有人逼你那一轮也要下注.你什么时候下注都是自己说了算了,这方面赌博与投资并没有区别,而这个两者很有明显的一个区别,同时也是为什么在大多数国家赌博是违法的,但投资却是合法的,那就是他的概率分布并不是平均的,或者说输或赢的概率并不是在任何的时候都是一样的,这一点在投资中的一些技术面上表现出来的就是一些形态确实能够显示出价格向某一方向运行的可能性要远远大于向别一方向运行的可能性,虽然仍然没法排除猜错的可能性,但是这种可能性是很小的,所以我们很有理由为了可以预期的收益而冒一定的风险.

这也是今天我为什么要写这篇文章的原因.市场在某一时间内确实有一个可以很容易赚钱的时候,对你来说最重要的是当他出现时你要在这个市场中,并且能够在某一个时机点上持有筹码,就这么简单,至于你能赚多少钱没有人能够预测,这与你的水平,心理承受能力甚至你当时的心情有很大的关系.

下面就开始介绍几个我以前也总结过的图形,不过现在重新整理一下使得它能更有可观性.

一是双底.

从我从业这些年来看凡是大的行情,比方说05年以来的中国股票市场牛市开始的奠定基础的就是双底,有时也可能会是三底,但是无论是双底还是三底都是很重要的底部特征.

重要特征:

很重要的一个特征就是价格在止跌后就进入了反弹,但是的反弹一段时间内出现反弹无力,价格回落下跌.但是在前期的价格低价区域,没有再创出新低,,然后价格或能整理一下也有可能不用整理就慢慢回升,这时就要关注一下其它指标方面表现,你心中要有一个可能是做双底有心理准备.

持术面特征:

(1)均线特别中长期均线由前期的下跌转为走平,由于反弹回落的时间并不是很长,所以中长期均线向上可能性不是很大,但是若是向上则是最好的.短期均线由于价格的先前下跌然后反弹然后回升所以会出现短期均线的纠缠在一起的现象.这时按照均线操作是不可以的.若是长期均线能走平胜算加一成.

(2)MACD指标,由于这一指标有两个很重要的特征就是一稳定性和准确性,二是滞后性.所以在运用时关注的是MACD指标是不是有绿柱逐渐的减少,而且最好是在0轴附近,最好的是在0轴上方但又距离0轴不要太远.所以对于柱状图看点主要在于绿柱的逐渐减少和红柱的逐渐增加.特别是当柱状图中由绿柱转为红柱时若是结合K线图发生价格在回升中则可以介入部分仓位.胜算加一成.

(3)KDJ指标,由于我从一开始就基本上办只用这两上指标所以也就以这两个指标来阐述.这一个指标的特点也有两个,一是快速,二是稳定性和有有效性低.指标的这种特点与世界上的大多数法则差不多,慢的稳定性强,但滞后性使得有点马后炮的感觉,快的倒是信号出现的多但是又有点乌鸦嘴的嫌疑,所以这个市场永远没有一个完美的东西存在,这也叫做残缺美,虽然不完美但现实.这个指标由于跑的快,所以在很多时候价格在底部整理时它就出现介入的信号,但是很多情况下,价格整理后再次下跌.所以看这一指标要结合上面的MACD,这样成功率要高一些,当上面的MACD显示可以做多参考一下这个KDJ指标,若是它也在上升周期内则可以介入,成功率加一成.KDJ最有效的时候是当糨高位死叉而均线特别是中长期均线从向上转为走平甚至向下,价格又跌破均线时它所显示的价格下跌的准确率是很多高的.

(4)看大周期,若是双底出现的周期是日线,则看周线上现在的价格运行是不是处在一个下降周期的末端,这时由于均线和MACD均滞后所以能显示下降末端的只有两个指标一是上面说的跑的快的KDJ指标二是K线,也就是当时价格运行的线图,在周线上KDJ的成功率是很高的,特别是在日线上滞后指标也显示向上的可能性大时。对于K线，最重要的的一点是看有没有走平，这在很大程度上看个人的感觉到和经验。

例子：

一是近期的加元/美元（60分钟图）：

下面是当时的情况：

上左：有很多的时候价格走出我们看到是多么合理，但是还原到当时的情况下看无论是技术面的哪一个方面都不会让我们有足够扔信心介入做单。不过这个双底是一个例外，在形成后可以大胆的介入，从当时的均线和MACD以及KDJ均可以看出是一个很好的介入时机。

上右：这是240分钟的线图，在上左图中60分钟我们看到一个很好的介入的机会，我们再看看大环境，在240分钟图中均线是滞后的，原因上面已经说过了，这里有一个很有意思的现象就是原本是以滞后闻名的MACD现在却正好显示出介入的时机，而跑的快的KDJ则有点过头了，最后不得不自我修正一下。K线则是最稳定的指示器，在回落后并没有破新低，然后拉起。所以在大环境上显示在60分钟上介入是适合的。至于出场不大好说一般情况下找压力位，阻力线什么的。